M1 Finance

M1 Finance didirikan pada 2015 oleh Brian Barnes dan berkantor pusat di Chicago. M1 Finance LLC adalah broker-dealer anggota FINRA (CRD 281242) dan anggota SIPC, dimiliki sepenuhnya oleh M1 Holdings, yang juga menjalankan penasihat investasi terdaftar SEC dan afiliasi perbankan. Fitur andalan platform ini adalah Pie: portofolio yang dikelola secara mandiri berisi irisan saham dan ETF fraksional yang dijaga seimbang oleh setoran otomatis.

Produk ini telah menyusut dalam beberapa tahun terakhir. Keanggotaan berbayar M1 Plus dihentikan pada Mei 2024, digantikan biaya platform bulanan tetap sebesar 3 dolar yang dihapuskan begitu Anda memegang 10.000 dolar atau lebih di seluruh akun M1 atau memiliki pinjaman pribadi M1 yang aktif. Kartu kredit Owner's Rewards ditutup pada Mei 2025 setelah mitra teknologinya keluar dari bisnis ini. Yang tersisa adalah inti produknya: brokerage, pinjaman margin, dan akun tunai imbal hasil tinggi yang membayar sekitar 3,1% APY.

Lisensi M1 solid, tetapi riwayat disiplinernya baru-baru ini relevan langsung bagi siapa pun yang mendaftar lewat tautan referral. Pada Maret 2024, FINRA mendenda M1 sebesar 850.000 dolar dalam kasus penegakan pertamanya terkait pemasaran influencer: sekitar 1.700 influencer media sosial memposting konten promosi yang tidak ditinjau dan dalam beberapa kasus menyesatkan, yang mendatangkan hampir 40.000 akun baru. Pada Desember 2023, M1 adalah salah satu dari empat perusahaan yang diperintahkan membayar total 2,6 juta dolar atas pengungkapan yang menyesatkan dalam program peminjaman efek fully-paid, di mana nasabah diberi tahu akan mendapat kompensasi tetapi tidak menerima apa pun.

Kedua kasus tersebut tidak mempertanyakan keamanan aset klien, dan program referral saat ini dijalankan langsung oleh M1 alih-alih lewat influencer. Namun keduanya menjadi pengingat berguna untuk membaca syarat promosi yang sebenarnya alih-alih ringkasan dari seorang kreator konten.

Penawaran publik andalan M1 membayar 75 dolar masing-masing untuk perujuk dan teman, tetapi ambang syaratnya tinggi. Teman tersebut harus menjadi nasabah M1 untuk pertama kalinya, membuka akun brokerage kena pajak lewat tautan referral, melakukan deposit setidaknya 10.000 dolar dalam 30 hari sejak mendaftar, dan mempertahankan saldo itu selama 30 hari lagi. Bonus masuk ke akun brokerage kena pajak (tidak pernah IRA), biasanya dalam 14 hari kerja setelah memenuhi syarat.

Setelah dikreditkan, bonus itu memiliki masa tahan 90 harinya sendiri: bisa diinvestasikan tetapi tidak bisa ditarik atau ditransfer keluar, dan menariknya lebih awal membuatnya hangus. Perujuk dibatasi 10 bonus, 750 dolar, per tahun kalender. Karyawan M1, perusahaan anggota FINRA, dan afiliasi pemasaran dikecualikan, begitu juga siapa pun yang mendaftar lewat tautan afiliasi. M1 menerapkan ambang de minimis IRS sebesar 600 dolar, sehingga perujuk yang aktif bisa mengharapkan formulir 1099.

Selain penawaran referral, M1 menjalankan program diskon suku bunga margin khusus undangan dan sebelumnya pernah menjalankan bonus transfer berjenjang yang membayar hingga 20.000 dolar untuk transfer ACAT yang sangat besar; promosi transfer terbaru berakhir pada Maret 2024 dan halamannya kini menyatakan hal itu secara eksplisit. Promosi peningkatan APY akun tunai imbal hasil tinggi juga berakhir pada awal 2026. Jika Anda memindahkan portofolio besar, ada baiknya memeriksa apakah promosi transfer telah dihidupkan kembali sebelum memulai ACAT.

M1 hanya untuk AS: promosi mensyaratkan usia 18 tahun ke atas dan status warga negara AS atau penduduk sah yang memenuhi syarat. Transfer ACAT membutuhkan nama akun yang cocok, dan efek apa pun yang tidak didukung M1 dilikuidasi secara otomatis selama transfer, yang bisa menciptakan peristiwa kena pajak yang layak diperhitungkan.

Ekonomi bonus referral cukup sederhana: 75 dolar untuk deposit 10.000 dolar adalah imbal hasil sekali sebesar 0,75% untuk dua bulan modal yang diparkir plus penguncian 90 hari untuk bonus itu sendiri. Itu tergolong lumayan sebagai bonus brokerage, tetapi hanya untuk uang yang memang sudah Anda niatkan untuk diinvestasikan; tidak layak menarik dana dari pengaturan yang lebih baik demi ini.